今日投資參考：“以舊換新”迎政策刺激 存儲行業(yè)景氣度拐點已至
昨日，兩市股指早盤弱勢下探，午后沖高回落，上證50指數(shù)跌近1%。截至收盤，滬指跌0.4%報3043.83點，深成指跌0.27%報9604.99點，創(chuàng)業(yè)板指跌0.57%報1895.15點，上證50指數(shù)跌0.93%，北證50指數(shù)跌1.82%；兩市合計成交10548億元，較此前一日減少約900億元，北向資金凈買入15.67億元，近4日已累計加倉超220億元。行業(yè)方面，保險、地產(chǎn)、券商、銀行等板塊走低，傳媒板塊強勢拉升，汽車、電力等板塊上揚，Sora概念、短劇游戲、網(wǎng)游、多模態(tài)AI概念等活躍。
國盛證券表示，近期兩市指數(shù)持續(xù)反彈創(chuàng)新高，但滬指已經(jīng)率先出現(xiàn)滯漲情況，同時均已進入阻力重壓區(qū)。不過當前技術形態(tài)上保持較好，可繼續(xù)做多，一旦跌破重要支撐如滬指的3030點，則需降倉防守，防止指數(shù)進入調整節(jié)奏從而出現(xiàn)利潤回撤的情況。因此，展望后市，指數(shù)進入相對高位，但市場賺錢效應依然較高，做多情緒依然較為積極，可繼續(xù)圍繞市場主線如人工智能、半導體、新能源等板塊做多，若指數(shù)出現(xiàn)明顯走弱跡象則可降倉防守。
今日投資機會解析
新一輪以舊換新政策落地
昨日，國務院印發(fā)《推動大規(guī)模設備更新和消費品以舊換新行動方案》，其中提出，加大政策支持力度，暢通流通堵點，促進汽車梯次消費、更新消費。組織開展全國汽車以舊換新促銷活動，鼓勵汽車生產(chǎn)企業(yè)、銷售企業(yè)開展促銷活動，并引導行業(yè)有序競爭。支持家電銷售企業(yè)聯(lián)合生產(chǎn)企業(yè)、回收企業(yè)開展以舊換新促銷活動，開設線上線下（300959）家電以舊換新專區(qū)，對以舊家電換購節(jié)能家電的消費者給予優(yōu)惠。
國金證券指出，此前“以舊換新”政策主要以地方財政為實施主體。本次政策明確通過中央財政安排的節(jié)能減排補助資金，支持符合條件的汽車以舊換新，組織開展全國汽車以舊換新促銷活動，若落地則將成為2009年以來首次全國范圍的以舊換新政策，且配合降低貸款首付比例，目前僅具體補貼方式尚未明確，政策刺激力度有望超預期。目前汽車板塊的核心矛盾點在于國內(nèi)汽車消費景氣度，數(shù)據(jù)上看，節(jié)后市場需求復蘇較為緩慢強化了大家的擔憂。刺激政策落地后，國內(nèi)汽車消費疲軟趨勢有望扭轉。
民生證券表示，上一輪家電政策帶動的產(chǎn)品正好進入更新需求釋放期，后續(xù)隨著本輪家電以舊換新政策落地，有望帶來規(guī)模較大的更新?lián)Q代需求與潛力。
存儲行業(yè)景氣度拐點已至
據(jù)悉，從2000年之后，存儲行業(yè)周期表現(xiàn)明顯，電子消費品的創(chuàng)新能快速提升存儲芯片的整體需求，以2000、2009、2017年為例，是互聯(lián)網(wǎng)時代、移動互聯(lián)網(wǎng)、云計算大規(guī)模投入的三個重要窗口期。而2004年和2020年的PC迭代與手機的換機周期導致市場反彈較為疲軟，同時在各個周期環(huán)節(jié)中，供給端的縮量增價等行為往往滯后于需求的快速爆發(fā)，因此在價格周期底部布局能夠獲得較大彈性。從當前窗口期來看，AI服務器、AIPC、AIMobile等需求快速提升，對于云端和邊緣端的存算力均在提升，目前行業(yè)的第五輪周期起點已確認。
銀河證券指出，存儲芯片賽道屬于高成長強周期行業(yè)，現(xiàn)在當下時點是存儲芯片賽道下一輪周期的新起點，在AI、國產(chǎn)化、需求復蘇疊加數(shù)字經(jīng)濟對存力的需求不斷抬升的背景下，看好國內(nèi)存儲產(chǎn)業(yè)鏈相關上市公司的投資機遇。
其他影響市場的消息
推動大規(guī)模設備更新和消費品以舊換新方案印發(fā)
3月13日，國務院印發(fā)《推動大規(guī)模設備更新和消費品以舊換新行動方案》，明確到2027年，工業(yè)、農(nóng)業(yè)、建筑、交通、教育、文旅、醫(yī)療等領域設備投資規(guī)模較2023年增長25%以上；重點行業(yè)主要用能設備能效基本達到節(jié)能水平，環(huán)保績效達到A級水平的產(chǎn)能比例大幅提升，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)數(shù)字化研發(fā)設計工具普及率、關鍵工序數(shù)控化率分別超過90%、75%；報廢汽車回收量較2023年增加約一倍，二手車交易量較2023年增長45%，廢舊家電回收量較2023年增長30%，再生材料在資源供給中的占比進一步提升。
九部門發(fā)文推動農(nóng)村電商高質量發(fā)展
3月13日，商務部等九部門發(fā)布關于推動農(nóng)村電商高質量發(fā)展的實施意見。其中提出，用5年時間，基本建成設施完善、主體活躍、流通順暢、服務高效的農(nóng)村電商服務體系。在全國培育100個左右農(nóng)村電商“領跑縣”，電商對農(nóng)村產(chǎn)業(yè)的促進作用進一步增強。培育1000家左右縣域數(shù)字流通龍頭企業(yè)，傳統(tǒng)商貿(mào)流通企業(yè)數(shù)字化、網(wǎng)絡化、智能化轉型取得階段性進展。打造1000個左右縣域直播電商基地，直播電商應用水平進一步提升。培育10000名左右農(nóng)村電商帶頭人，農(nóng)村電商就業(yè)創(chuàng)業(yè)帶動能力進一步提高。升級改造縣級電商公共服務中心（電商產(chǎn)業(yè)園區(qū)），增強直播電商服務功能。綜合運用5G、人工智能、移動支付等技術，對具備條件的農(nóng)村商業(yè)網(wǎng)點進行數(shù)字化改造，打造多種消費場景，開展網(wǎng)訂店取、生鮮直送等服務。推動數(shù)字賦能供應鏈下沉，繼續(xù)支持新能源汽車、綠色智能家電、綠色建材和家具家裝下鄉(xiāng)，促進大宗商品更新?lián)Q代。
農(nóng)業(yè)農(nóng)村部：合理引導生豬產(chǎn)能調整
3月13日，農(nóng)業(yè)農(nóng)村部黨組書記、部長唐仁健主持召開部黨組會議。會議強調，抓緊抓實春季農(nóng)業(yè)生產(chǎn)，采取綜合措施穩(wěn)定大豆種植面積，合理引導生豬產(chǎn)能調整，多措并舉調控農(nóng)產(chǎn)品市場和價格。圍繞發(fā)展新質生產(chǎn)力加快推動農(nóng)業(yè)科技創(chuàng)新，健全機制辦法推進農(nóng)業(yè)科技和產(chǎn)業(yè)深度融合，集成技術、業(yè)態(tài)、模式、管理和制度等要素，推動大面積單產(chǎn)提升，加快發(fā)展設施農(nóng)業(yè)、智慧農(nóng)業(yè)、農(nóng)產(chǎn)品加工等。持續(xù)推進鞏固拓展脫貧攻堅成果工作落實，督促指導各地抓好后評估反饋問題整改，協(xié)調推動脫貧勞動力穩(wěn)崗就業(yè)。扎實推進第二輪土地承包到期后再延長30年試點、農(nóng)村宅基地兩項試點等重點改革任務，謀實抓細鄉(xiāng)村振興各項工作。
十一部門部署開展第二批國家數(shù)字鄉(xiāng)村試點工作
近日，中央網(wǎng)信辦、國家數(shù)據(jù)局等十一部門聯(lián)合印發(fā)《關于開展第二批國家數(shù)字鄉(xiāng)村試點工作的通知》，部署開展第二批國家數(shù)字鄉(xiāng)村試點工作。《通知》明確，到2026年底，試點地區(qū)數(shù)字鄉(xiāng)村建設取得顯著成效，鄉(xiāng)村信息化發(fā)展基礎更加夯實，城鄉(xiāng)“數(shù)字鴻溝”加快彌合，涉農(nóng)數(shù)據(jù)資源實現(xiàn)共享互通，鄉(xiāng)村數(shù)字化應用場景持續(xù)涌現(xiàn)，數(shù)字經(jīng)濟促進共同富裕作用凸顯，鄉(xiāng)村振興內(nèi)生動力不斷增強。通過開展第二批試點，探索不同區(qū)域條件下數(shù)字鄉(xiāng)村發(fā)展路徑和方法，打造一批有特色、有亮點的發(fā)展樣板，挖掘一批可復制、可推廣的典型模式，為推進鄉(xiāng)村全面振興、加快建設農(nóng)業(yè)強國提供有力支撐。
海南自由貿(mào)易港鼓勵類產(chǎn)業(yè)目錄擴容
《海南自由貿(mào)易港鼓勵類產(chǎn)業(yè)目錄（2024年本）》已于近期正式印發(fā)，相比于《海南自由貿(mào)易港鼓勵類產(chǎn)業(yè)目錄（2020年本）》，目錄鼓勵范圍進一步擴大。其中，海南產(chǎn)業(yè)發(fā)展亟需的文化旅游、航空航天、生物醫(yī)藥、海上風電、專用汽車制造、通用設備制造、綠色建材生產(chǎn)等被正式列入鼓勵類產(chǎn)業(yè)。
歐洲議會正式批準歐盟《人工智能法案》
當?shù)貢r間3月13日，歐洲議會正式投票通過并批準歐盟《人工智能法案》。《人工智能法案》文本的草案最早是歐盟委員會在2021年4月提出，內(nèi)容包括將嚴格禁止“對人類安全造成不可接受風險的人工智能系統(tǒng)”，包括有目的地操縱技術、利用人性弱點或根據(jù)行為、社會地位和個人特征等進行評價的系統(tǒng)等。
我國重型卡車銷售暴增
數(shù)據(jù)顯示，2024年1月，我國重型卡車銷售9.69萬輛，環(huán)比大增86%，同比大增99%。業(yè)內(nèi)人士表示，受益于國內(nèi)新能源重卡、天然氣重卡的換購，以及海外市場需求增加，中短期重卡行業(yè)有望持續(xù)增長，保持較高景氣度。